三孚股份，目前三氯氫硅產能8萬噸，下游是通威股份的硅料。通威股份昨晚再次公告將有20萬噸硅料四季度投產。
硅料今年漲價疊加擴產，是近期光伏的主要邏輯。
硅料的原料eva是聯泓新科，今年券商可以給40倍的估值。
下半年三氯氫硅漲價已成定局。
三孚股份三氯氫硅當前報價已達15000。成本端4900左右，近期還略有下降。
最保守情況:三氯氫硅下半年保持15000，一噸凈利潤10000，一年8萬噸，對應8億凈利潤，給研報給該公司的20pe估值，合理市值160億，翻倍空間
一般情況，下半年三氯氫硅漲至20000，成本下降至4500，8萬噸產能對應12億凈利潤，給與聯泓新科的40pe估值，合理市值480億
樂觀情況不敢想象。
目前80億的市值是顯著低估的，都是機構在買，